한국투자증권에서 8일 삼성전자(005930)에 대해 "3Q20 실적 preview: 모바일 수요 회복"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 67,000원을 내놓았다.

한국투자증권 유종우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 18.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 삼성전자(005930)에 대해 "경제활동이 재개되면서 스마트폰, 5G 투자, 그리고 관련 부품 수요가 회복하고 있음. 내년 메모리반도체 사이클 회복, 파운드리 성장외에 스마트폰 통신장비 사업이 성장할 것. 미국의 화훼이 추가 제재 영향으로 메모리반도체에 대한 rush order가 나오고 있어 3분기 메모리반도체 출하량에도 소폭이지만 업사이드가 발생하고 있음. 내년 스마트폰 시장과 5G 네트워크 장비 시장에서 점유율 상승이 나타나 IM부분 매출액은 증가할 전망."라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "3분기 매출액은 62.9조원, 영업이익은 9.6조원으로 영업이익이 기존 추정치 9.3조원을 소폭 상회할 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년10월 60,500원이 저점으로 제시된 이후 2020년1월 68,500원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 67,000원으로 다소 하향조정되고 있다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 67,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 7.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 80,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 상상인증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 62,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2020.09.08 목표가 67,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.07.31 목표가 67,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.07.08 목표가 67,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.06.25 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.05.04 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.09.07 목표가 75,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2020.09.08 목표가 67,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2020.09.07 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2020.09.07 목표가 73,000 투자의견 BUY(유지) KTB투자증권