KTB투자증권에서 30일 삼성전자(005930)에 대해 "3Q21 영업이익 15.8조원 추정"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 95,000원을 내놓았다.

KTB투자증권 김양재 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 KTB투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 20.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KTB투자증권에서 삼성전자(005930)에 대해 "동사 주가는 YTD -6% 하락하며 6개월 동안 약세 흐름. 단기 어닝 모멘텀에도 불구 2022년 메모리 시황 불확실성 우려에 기인. COVID-19 Pent-up 수요 소멸 가능성과 고객사 재고 레벨 감안시 1H22 메모리 가격 하락 전망. 다만, 업계 공급 증설도 제한적이기 때문에 메모리 업황 다운사이클 폭은 좁고 기간 역시 짧을 것으로 예상. 중장기관점으로 주가 약세 시 비중 확대 추천."라고 분석했다.

또한 KTB투자증권에서 "2Q21P 매출액 63.6조원(-2.6% QoQ, +20.2% YoY), 영업이익 12.5조원(+33.9% QoQ, +54.3% YoY) 기록. 사업 부문별 실적은 당사 추정치 부합."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

KTB투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년7월 67,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 95,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 KTB투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 95,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 115,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 94,000원을 제시한 바 있다.

[KTB투자증권 투자의견 추이]

- 2021.07.30 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2021.07.07 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2021.01.08 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.10.30 목표가 75,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.10.26 목표가 75,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.07.30 목표가 95,000 투자의견 BUY KTB투자증권

- 2021.07.30 목표가 115,000 투자의견 BUY 한국투자증권

- 2021.07.12 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2021.07.08 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지) 유진투자증권